问题35: 我假设你所购买的股票处于价格上升趋势,你如何定义上升趋势?
马克·米勒维尼:你曾经在派对中第一个露面吗?我敢打赌,你坐了一会儿,等待事情真正开始,直到大家都到齐了,聚会才开始。交易也是如此,我从来不想在股票交易中成为第一个参加聚会的人,为什么?我想看到有人对股票感兴趣,最好是大机构投资者,在我加入“派对”之前,我想确保有一个派对值得加入!
具体来说,我从不做多低于200天移动平均线的股票(假设存在200天的交易)。无论基本面看起来多么诱人,我不会考虑购买处于长期下跌趋势的股票,因为在长期下行趋势下做多股票会大大降低你拥有大赢家的几率。如果你想增加你的机会,你应该关注那些价格上涨的股票,动量股从定义上说就是价格走势强劲的股票。
大卫·瑞恩:我所购买的股票中约有90%都处在强劲的上升趋势中。我将上升趋势的个股定义为50日移动均线位于200日均线上方的股票,而且这两条线处于上升趋势。更强劲的上升趋势可定义为20日移动均线高于50日移动均线,50日均线位于200日均线上方。我倾向于关注那些处于强劲上升趋势,IBD相对强度大于80的股票。
我偶尔会购买一种扭亏为盈的股票,但我只在股价下跌趋势结束时才买进这种好转股票。至少在三到六个月的时间里,价格一直在横盘整理,然后开始上涨。最近的一个例子是露露柠檬公司(LULU),它于2014年12月初出现上涨,在六周内上涨了40%。在我买入时,该股的交易价格高于50日和200日移动均线,50日移动均线呈上升趋势,200日移动均线趋平。
丹·赞格:上升趋势是我最好的朋友,当然也是我的首选,但我买的股票都是反向的头肩模式,这种模式发生在一只股票通过了一系列的低点和较低的高点之后。在我看来,处于上升趋势的股票是那些通过一系列更高的高点和更高的低点,并且有坚实基础的股票。
马克·里奇二世:是的,我从不违反这条规则,如果一只股票的长期上涨趋势不是高于200、150或50天移动均线,我不会考虑它。
小二的感悟:
1、 买入处于上升趋势的股票,而不要买入下跌趋势的股票。如何定义上升趋势呢,超级交易员各有各的定义,不过基本是从技术面上来定义的,最起码股票的价格要高于50日移动均线,更好的就是价格要高于200日移动均线,并且价格相对强度大于80,这样的股票就是处于上升趋势的股票,相反处于下跌趋势的股票,如低于50日移动均线处于下降趋势的股票,就不要买入了。
2、 要有自己的选股标准。不管是从基本面还是从技术面来选股,都要有自己的一套选股标准,比如根据基本面选股,可以考虑不选市盈率大于60的股票,或者只选择ROE大于10的股票,更强的选择是选择净利润和销售收入增长超30%的等等,而根据技术面,确实也可以考虑参考超级交易员们的选股标准,不低于200日移动均线这一条可以成为咱们的硬选股标准,因为低于200日移动均线说明股票非常有可能开始进入长期的下降趋势。
注:此文为学习笔记,不构成投资建议,据此投资后果自负,投资有风险,入市需谨慎!