大家先看一下《五大关键数字力》课程总体思维导图，今天的概念是第一部分“现金流量”的第四节“现金占总资产比率”。
《五大关键数字力》总体思导图
第一部分：现金流量
现金流量是现代理财学中的一个重要概念，是指企业在一定会计期间按照现金收付实现制，通过一定经济活动（包括经营活动、投资活动、筹资活动和非经常性项目)而产生的现金流入、现金流出及其总量情况的总称，即企业一定时期的现金和现金等价物的流入和流出的数量。
我们投资股票是希望投资一家好公司，什么叫好公司当然是钱多的公司就叫好公司。所以，现金流量是我们投资股市要观察的第一个重要指标。用大白话说就是同行之间“比气长”，你的一口气长还是我的一口气长，当然是气越长越好。
今天我们要学习“现金流量”模块的A2部分，这个部分是现金流量中最重要的部分，这一块在“现金流量”指标中占比70%，可见它的重要性！
一、概念
现金占总资产比率，是公司的现金与与总资产之比。是一家公司抗风险能力的重要指标，满手资产的公司在危急时刻不一定能及时换成现金活下来。现金可比喻成一个人的心脏，其他器官很健康，心脏不存在其他器官形同虚设。
资金占总资产比重是否在合理的15％－25％之间，过低则有一定资金压力，过高则盈利能力有保守趋向，同时应观察其与去年增减情况与净资产比重情况与同行业平均值情况。
二、计算公式
1、分子：货币资金+交易性金融资产
货币资金是指存在于货币形态的资金，包括现金、银行存款和其他货币资金（其他货币资金包括外埠存款、银行汇票存款、银行本票存款、信用证保证金存款、信用卡存款、存出投资款等）。
“交易性金融资产”可以认为是“短期投资”。因为它们的特点也是：a、短期性;b、具有活跃市场；c、持有期间不计提资产减值损失。比如短期的股票、债券、基金等。“交易性金融资产”并不是所有财务报表的必要项目，有的公司有这一项，有的公司没有，具体看财报。
2、分母：总资产
总资产是指某一经济实体拥有或控制的、能够带来经济利益的全部资产。一般可以认为，某一会计主体的总资产金额等于其资产负债表的“资产总计”金额
三、实例计算：
以“伟星股份 002003”为例，计算2016年的“现金占总资产比率”
1.分子:货币资金+交易性金融资产
从财报上看伟星股份没有交易性金融资产。
2.分母:总资产
“伟星股份”2016年的“现金占总资产比率”：
现金占总资产比率=（4.38+0）/26.7=16.4%
3.验证：与财报说对比，结果一致，计算完成
四、实例分析：
资金自给自足率很高,现金量也刚刚好.公司的现金储备在合理的范围内，经营风险越小，短期债务清偿能力很强，在危机来临的时候能从容应对。
但MJ老师经过多年经验总结，认为这个指标至少>10%如果是烧钱行业，即“总资产周转率<1”的公司，这个指标要求>25%。
这点，对于个人理财也是一样的，大家做投资，投资的钱一定不能和生活基本开销混在一起，手上要留有自己总资产10%~25%的现金。
五、参考文献：
[1]、《五大关键数字力》林明樟（MJ老师）著，商周出版社；
[2]、《用生活常识就能看懂财务报表》林明樟（MJ老师）著，广东经济出版社
[3]、《不读财报就出局》林晓燕 知识星球
