今天苏州下雪了

其实更喜欢北方的雪。以前在太原读大学的时候，雪下的那才叫大，银装素裹的，一夜就能下的厚厚的，路面被打扫出来，雪积在路两旁，每天只有12点到2点钟可以化一点，其他时间都是零度以下，所以路面很干净，雪也很好玩儿。不像南方，雪积不起来，真有点厚了，路上湿漉漉的也很脏。 在北方，裹厚了就不冷了，不过我还记得大学第一年，在零下26度的室外被冻得眼泪都流不出来的感觉

不过只要室内都是暖暖和和的，特舒坦。回不去的旧日时光啊！

今天太冷了，窝在家里把一些资料整理整理，监督小朋友做作业

自己也干点活。把指数基金定投这本书做个回顾。

我们如何变的富有？多赚钱，少消费，多储蓄，把攒下来的钱投到能带来收入的资产上。

多赚钱，通过不断地学习和努力工作，增加升级打怪的赚钱本领，各行各业各有门道，大家每天工作也都是要赚钱的。

少消费，好难哦，这跟"珍惜当下，该花就花，该买就买，该玩儿就玩儿，买买买就高兴"完全相悖啊，如果不让买买买，生活还有什么乐趣可言呢

刚开始的时候，我为了一个LV的包包，纠结了个半死，现在觉得一个包能买两手格力了

还是买格力吧

 在这里就要开始学习断舍离啦，如果不是心情不好需要买买买来填充欲望，在家里收拾收拾东西，扔扔自己藏在柜子里不用的东西，打扫打扫卫生，对断舍离还是会很有感觉的

 极简主义，低欲望生活，人的心反而会轻松起来。这个见仁见智啦，不过我血淋淋的经历告诉我，不控制欲望，多少钱都能花光，还不知道自己花哪里了

 攒下来的钱，投到资产中去，能生钱的钱才叫做资产，不能生钱的，不算哦。 很多人以为这才是理财吧，其实也是因为不知道这部分怎么做，存在银行里支付宝里还抵不过通货膨胀，所以感觉现在吃光用光花光才是最好的办法吧。如果通货膨胀5%，现在去哪里找5%收益的理财产品呢？ 如果钱比较多，那就直接买房子了吧！

去年的这个时候，朋友刚刚告诉我什么是指数基金，其实我自己到现在也不是特别懂，不懂么就方法论呗，找个靠谱的人抱抱大腿。

我找到了90后的银行螺丝钉，尊称一声钉大

 目前基本上按照他的指数基金估值在投资啦。 而他写的这本指数基金投资指南，也是我在众多理财书里面发现的最容易懂的一本书。

指数基金到底是什么呢？先说指数，大家都听过上证指数，深圳成指吧，指数基金的指数跟这两个不一样，它是按照某个规则，选出一篮子的股票，并反映出这一篮子股票的平均价格走势。 举个例子，追踪一班的同学语文平均成绩，就是一个语文成绩指数啦。我们常听说的有上证指数，中证指数，深证指数，还有香港的恒生指数，H股指数等等。而指数基金，就是基金公司按照指数的选股规则买入完全一样的一篮子股票.

指数基金风险大吗？ 一说到投资，我们的第一反应这个，有句话说，买指数就是买国运，如果你对我们国家有信心，那就不用担心啦，说它长生不老也不为过，而且它还是长期上涨的，短期波动那都是小问题。另外指数基金的购买，成本也非常低。所以特别适合我们工作比较忙，每个月有工资拿的人去做长期定投。

指数基金分为宽基指数和行业指数，宽基指数就是挑选股票的时候不管是什么行业，行业指数就是在某一个行业里来挑选。宽基就是年级排名，行业就是班级排名

常见的宽基指数有 上证50，沪深300，中证500，红利指数，基本面指数等等

行业指数，包括材料，必须消费，可选消费，能源，金融，医药，工业，信息，电信，公共事业，10个一级行业。不是说所有的行业都值得投资，天生更容易赚钱的行业是谁呢？ 医药和必须消费，医药么，人吃五谷杂粮哪有不生病的，必须消费呢，日常生活中的消费品，茅台啊，饮料，烟啊。

 指数基金那么多，怎么选呢？用价值投资的理念去投资指数基金，什么是价值投资呢？ 在价格和价值的关系上，巴菲特给了很形象的比喻， 股价就像跟主人散步的小狗，主人沿着马路前进，小狗一会儿在前面，一会儿在后面，主人到目的地时，小狗也会到。 主人就是内在价值。那我们只在股价大幅低于价值的时候买入股票，这个就是安全边际了。

 那么如何判断股价低于价值呢？ 常见的估值标准有4个，市盈率、盈利收益率、市净率和股息率。 方法呢，常用的是盈利收益率法和博格公式法。

 盈利收益率法适合流通性好，盈利稳定的公司。目前适用的品种还是比较容易记得，都是大蓝筹大白马，上证红利，中证红利，上证50，基本面50，上证50AH优选，央视50，恒生指数和恒生中国企业指数等， 方法也简单，盈利收益率＞10%买入，10%＞且＞6.4%持有不动，＜6.4%卖出

盈利高速成长指数如沪深300，红利机会，中证500等，我们用博格公式法，看市盈率。 周期指数看市净率。

买入低估的指数基金，才能赚钱哟！！

其实我自己也不算的，关注钉大的微信公众号，定投十年赚十倍，只要每个月定投的时候看一下是否处于低估就可以啦

先去做，做了之后觉得自己需要更专业，就再继续研究，有时候真是倒逼自己学习呢，会更加记得牢。

知道了买什么，卖什么，那么如何来制定自己的定投策略呢？ 在哪里能买基金呢？ 长线还是短线呢？需要用钱时候能取出来么？？这种方法论的问题，大家最喜欢了，我也是，女生搞不清楚原理所在，但是不妨碍我们赚钱，就像我不用懂冰箱如何工作的，照样每天都能用嘛！

 首先，哪里去买？ 基金购买分为场外和场内两种。场外最方便了，我们每天都不离手的支付宝，就可以买基金啊， 嫌支付宝内容太多，也可以下载蚂蚁财富，蚂蚁财富有个好处，可以慧定投，涨的时候少买，跌的时候多买点，虽然差的不多，但是数据显示慧定投的收益还是略高的。 另外蛋卷基金也很方便，我现在给女儿单独用一个app定投，就是在蛋卷里。如果要查询指数基金纳入的股票，可以用天天基金。 有人说银行app不是也可以买基金吗？ 亲爱的亲，蚂蚁财富、蛋卷基金等的申购手续费打一折哦，0.12%左右哦，但是银行是不打折的， 买1000块钱基金要拿走12块呢，如果定投额度高，你看这差价，很吓人的好吗！场外还有一个好处，可以直接设置定投日，从银行卡或者支付宝（蚂蚁财富的）中扣除，省得你纠结涨了跌了，反正闭着眼睛就存下来了。

有些基金是只能场内购买的， 什么叫场内呢，就是证券交易所，所以要开通证券账户的。 我开通的是华泰的涨乐财富通，网上直接开通，很方便，最关键是基金申购没有手续费，哈哈哈，还有比这更美的么！ 不过也正是因为习惯了操作，几百块一千多块都是买， 今年开始投股票的时候，忘记了股票要5块钱手续费，白白增加了好多持股成本。。另外场内基金是买了就能到账的，当时买当时就知道自己的成本是多少，但是场外基金是今天买了，是按照当天的收盘价格来确认交易，不是实时的，而且也要到第二天（T+1）才能查询，到第三天才可以操作，如果你不想要了，也是第三天才可以赎回的。

场内基金是要每笔交易自己去购买的，比较不容易守纪律呀！看到跌了不敢买，看到涨了又嫌贵，迟迟下不了手，我开始的时候就是这样，回过头来看真是错过了低估时积累筹码的最好时机。

 那么什么时候买呢？ 最常见的是月定投，我之前做过双周定投，我朋友做周定投，在网上还见过有人日定投。。。其实从长久来看，收益其实都差不多啦！ 我现在选择的是月定投，就发工资的那天，先把定投的钱存进去，然后还还信用卡，然后就没有然后了~~~

 买多少呢？ 这取决于你想存多少钱的决心，不过存多了，影响生活了也不好，到时候可能被逼的要赎回，就不太好啦！

 那是不是说，买了就不能取出来了？No No No，绝对不是哦，指数基金从操作上看是你什么时候想赎回就都可以赎回的。 但是一般我们建议这个是长期投资，投资一轮大概是3年左右的时间，不过也不确定，如果你加入不久就大牛市了，那到了高估时候自然也要卖的。如果说是在熊市的开始进行投资的，可能投个5-6年才进入高估。所以这笔定投的钱，最好是不会影响我们日常生活的钱，就是要强制存下来的，而不是说过几个月就要取的，那时候取，说不准短期波动之下，还没赚到什么钱呢。

 买卖的策略如何呢？ 我们定投不是拿着一只基金猛投的，如果一直投下去，那不管盈利多少也都是纸面富贵。定投基金有句话叫做 止盈不止损， 什么意思呢？ 因为指数基金是长生不老且长期来看都是上涨的， 所以我们要在它便宜，也就是低估的时候，更多的买进，越跌越买，如果你关注了钉大的公众号会看到我们是多么逆天的一个群体，别的地方股票跌了一片哀嚎，我们这里股票跌了简直是欢欣鼓舞，又能买到便宜货了呀！！ 那到了基金进入正常估值的时候，就不再投了，继续持有，放在那里好了， 把本该定投到它身上的基金投入到其他低估的基金上去，越是到牛市，低估的产品就越少，且买且珍惜的。 最后，要止盈了，要把浮盈变成我们手中真正的钱了，这时候就是指数基金到了高估的时候， 注意高估也是一个区间，并不是说今天发现高估了明天立即全部卖掉，后天发现，咦，咋还在涨？那就后悔了！ 所以钉大也是建议，当指数进入高估的时候，把投资的钱分为10份，分批卖出，可以每月卖一份，也可以每两周卖掉点。。

 好了，我们吭哧吭哧的买了一年，到年底的时候，年复合收益率到底是多少呢？ 是我们看到的软件上的收益额/实际投入的成本吗？ 不是哦， 要知道有些钱可能你是昨天才放进去的，那跟已经放进去一年的一起算，岂不是和稀泥了嘛！ 用下万能的excel计算下吧，最方便了，如果每个月定投的时间是一模一样的，那用irr公式计算就好了，不过我个人最喜欢的是xirr公式，直接一列日期，一列投资金额，这两列的最后一行填上你计算当天的时间和基金的净值，跳出来的就是年复合收益率啦！ 目前如果坚持低估时买入，越低买的越多，那么年复合收益率一般在15%左右，有可能还会更高哟！

最后，让我们再看几个小技巧！

1.成本控制，就是基金的申赎费用啦，场内要选择没有5元交易费用最低限制的，目前涨乐财富通是没有，东方证券也是没有的。 场外，注意申购费率，找申购费打一折的软件，蚂蚁财富，蛋卷基金，都可以。

2. 基金分红，有些基金是每年都会分红的，例如上证红利，富国中证， 如果基金处于低估阶段，拿我们选择分红再投资，如果基金处于正常估值，就选择现金分红。 不过场内基金是没得选的，只能是现金分红哈。

3. 定投频率，因为月定投和周定投长期的收益率都是差不多的，所以这个定投频率更多的是说我们的心理问题。 投资做的时间久了，你会发现自己先从一个搞金融学习的，变成了学心理的，最后练就一身不以物喜不以己悲，宠辱不惊的本领后，就开始学哲学了。

 自己制定了定投的频率后，一定要坚持，我2017年上半年没有好好坚持，下半年才正儿八经去投资，而我朋友是上半年开始就很坚定的执行定投计划，一年下来，同样的基金，她有30%的收益率，而我20%都不到，而且她投的时间长投入的更多，所以收益甩我好几条街。

 4. 定期不定额-- 盈利收益率法： 首次低估时的定投金额 x （当月的盈利收益率 / 首次的盈利收益率）

 5. 博格公式法： 首次低估时的定投金额 x （首次的市盈率 / 当月的市盈率） 或者 首次低估时的定投金额 x （首次的市净率 / 当月的市净率）

指数基金的学习内容大概就是这样啦！

最后的最后，我们再谈论一下资产配置。收入减去支出，剩下的钱，我们要拿去赚收益，这才叫资产，取出来当做现金放那里的，不是资产。资产划分为流动性、安全性、投资性。

流动性资产是指能够满足你3-6个月日常生活需要的钱，现在存银行定期收益低也不灵活，所以更多的人选择放余额宝或者微信理财通，以及现在如雨后春笋般涌出来的类似这两者的货币基金。

安全性资产解决的是一个中期长期的问题，包括银行的3到5年期的理财，收益会比余额宝等高一点，也包括投资房子、黄金、美金等等，还有未来我们确定要用到的养老金和教育金，锁定十几年后，几十年后确定要用的钱。

投资性的资产，这部分包括基金和股票。 股票的风险跟收益成正比，既能一年翻两三番，又能瞬间蒸发一半的资金。 最近也是深深体会到了，股票是我所有资产投资中占有的部分是最小的，但是却是我最操心的，虽然也不怎么交易，但是每天忍不住看盘啊。确实也是少数人赚钱的地方。指数基金是投资性资产里最为安全的，也能博取点高收益的地方（相对于货币基金和银行理财来说了）

在三类资产之外呢，千万千万千万不要忘记，保护你的钱！ 什么意思呢，不要让生活中的偶然事件夺走你的钱，在哪里你会花钱不眨眼，或者说，不敢去心疼钱呢？ 医院！！！ 所以一定要做好全家人的健康保障计划，给每一个人买好充足的医疗保险和重疾保障。 一个底部漏水的水槽是接不了多少水的，不要天天想着投资理财，可能一个小小的意外事故就能损失一个月的收益呢，再大点的情况可能就要触动本金了！

 对于我个人来说，目前是零钱放在余额宝/理财通，稍微大点的钱放在排名较高位的P2P， 每月工资发下来再加上P2P回款，做指数基金定投，为了学习更多的理财知识，还买了一些股票。家庭的重疾保障都在50万以上，住院险保障在100万，意外和身故保障就更高了。 另外为了锁定未来长期的现金流，给孩子也配置了教育金，以及给自己和先生配置了养老金。 很多理财师都觉得不要用保险做理财，其实保险的理财也有它非常好的一面，一个是退出门槛高，指数基金虽然说要做好长期定投的准备，但是真要用钱，取出来也是分分钟的事情，但是保险不是，他必须是强制储蓄，取出来就有损失。如果是教育金，就必须是给孩子上学用的，而不能取出来去买房子什么的， 同样的，养老也一样，未来几十年后就一定会老的。 另外极端情况下，保险的豁免功能确实能解决因病或身故致贫导致孩子读不了书什么的问题， 这个就是题外话啦，真心觉得，配置配置，保险是让人安心的， 指数基金和股票，是带我们飞的~

 写这篇总结，一是让自己再次回笼一遍，光画个导图，好像也不能记住多少，虽然现在都是傻瓜式操作了，但是理论知识不能丢，时时要提醒自己， 有事没事回来翻翻看看，检查下自己的定投纪律（说的容易，做起来要跟人性做斗争的，人性是什么，追涨杀跌啊）第二个是我给很多很多朋友安利了指数基金，有些朋友没有时间看，那这篇文章希望能帮助到这些朋友们！

钉大送给我们一句话，我也送给大家：我相信，我终将富有！